Programa de Especialización en Project Finance

Aprenderás la metodología de financiación denominada “Project Finance”, desde el punto de vista teórico y práctico, a través del estudio de un caso real.

Aspectos destacables del programa:

Entendimiento de las ventajas y riesgos asociadas a esta modalidad de financiación
Comprensión del ciclo de vida de las operaciones financiadas bajo estos esquemas, y las diferentes características asociadas a cada fase (construcción / explotación / reversión)
Analizar las vertientes contractual y de garantías, asociadas a la formalización de operaciones Project Finance
Ejemplos prácticos de documentación financiera
Abordar los aspectos clave de los procesos de negociación
Analizar los casos prácticos de concesiones de obras públicas

Directores Financieros
Profesionales del sector bancario e institucional
Profesionales y estudiantes interesados en ampliar sus conocimientos en financiación estructurada y modelización especializada
Inversores profesionales
Consultores financieros y estratégicos

El objetivo principal del curso es que los asistentes conozcan qué es, qué objetivos persigue y cómo se estructuran las operaciones bajo esquema ‘Project Finance’, de modo que les pueda servir de complemento formativo o les permita utilizar dichos conocimientos en su desempeño profesional.

Introducción al concepto de Project Finance
Entendimiento de las ventajas y riesgos asociadas a esta modalidad de financiación, comparativamente con otras modalidades de financiación habituales
Comprensión del ciclo de vida de las operaciones financiadas bajo estos esquemas, y las diferentes características asociadas a cada fase (construcción/explotación/reversión)
Análisis de las vertientes contractual y de garantías, asociadas a la formalización de operaciones Project Finance. Ejemplos prácticos de documentación financiera
Abordar los aspectos más relevantes de los procesos de negociación entre las partes hasta llegar al cierre financiero, incluyendo los requerimientos habituales tanto dentro de las entidades financieras como en los comités de inversiones de los proveedores de ‘equity’
Análisis de casos prácticos de concesiones de obras públicas, incluyendo la modelización financiera, dimensionamiento de la deuda, períodos de construcción/explotación, generación de Estados Financieros anuales de acuerdo a la normativa contable, relevancia del “enfoque de cash flow” ligado a estas operaciones, y reversión de la compañía una vez transcurrido el plazo concesional.

1. Conceptos esenciales de los esquemas Project Finance
2. Tipología de proyectos y gestión de proyectos en entidades financieras
3. Estructuración de Project Finance en entidades financieras
4. Project Finance en el sector de las Energías Renovables
5. Project Finance Infra desde el prisma del Equity
6. Modelización. Caso práctico de modelo financiero
7. Fase de estructuración y due diligence
8. Financiación sostenible y aplicación en proyectos
9. Estructura contractual y partes intervinientes
10. Caso Práctico 1 – Role Play: profesor banco, alumnos Cliente
11. Caso Práctico 2 – Direct Lending